ผลกระทบของราคาโครเมียมต่อต้นทุนการผลิตเหล็กกล้าไร้สนิมในปี 2569

โครเมียมเป็นองค์ประกอบที่ทำให้สแตนเลส 'สแตนเลส' - โดยไม่มีโครเมียมอย่างน้อย 10.5% เหล็กจะเกิดสนิม อย่างไรก็ตาม โครเมียมไม่ค่อยได้รับความสนใจจากนิกเกิลในการอภิปรายเรื่องราคาสแตนเลส นี่เป็นความผิดพลาด โครเมียมคิดเป็นประมาณ 18% ของสเตนเลสออสเทนนิติกทุกตัน และการแกว่งของราคาของเฟอร์โรโครมสามารถเพิ่มหรือลบ 100–400 เหรียญสหรัฐฯ/ตันจากใบแจ้งหนี้เหล็กกล้าไร้สนิมของคุณ - นอกเหนือจากสิ่งที่นิกเกิลทำอยู่

บทความนี้จะอธิบายว่าตลาดโครเมียมทำงานอย่างไร เหตุใดจึงมีการเคลื่อนไหวในปี 2025 สิ่งที่ผลักดันราคาในปี 2026 และโครเมียมมีส่วนช่วยในการคิดค่าธรรมเนียมโลหะผสมที่คุณจ่ายสำหรับคำสั่งซื้อสแตนเลสทุกรายการอย่างไร เขียนเพื่อให้เข้าใจโดยทีมจัดซื้อที่ไม่มีประสบการณ์ด้านตลาดสินค้าโภคภัณฑ์มาก่อน

Chromium เป็นตัวขับเคลื่อนต้นทุนเชิงโครงสร้างสำหรับเหล็กกล้าไร้สนิม - ที่มีอยู่ในทุกเกรด โดยมีการกำหนดราคารายไตรมาสตามสัญญามาตรฐาน และได้รับอิทธิพลอย่างมากจากแหล่งจ่ายไฟของแอฟริกาใต้และความต้องการเหล็กของจีน ในปี 2026 ราคาเฟอร์โรโครมที่สูงขึ้นซึ่งได้รับแรงหนุนจากข้อจำกัดด้านพลังงานในแอฟริกาใต้และความต้องการเหล็กกล้าไร้สนิมที่เพิ่มขึ้น คาดว่าจะเพิ่มต้นทุนการผลิตสเตนเลสสตีลในทุกเกรดถึง 80-200 เหรียญสหรัฐต่อตัน ผู้ซื้อที่เข้าใจตลาดโครเมียมสามารถคาดการณ์ความเคลื่อนไหวเหล่านี้และกำหนดเวลาการจัดซื้อได้ตามนั้น

Cr ส่งผลต่อสเตนเลสสตีลอย่างไรราคา?

สแตนเลสทุกชนิดมีโครเมียมอย่างน้อย 10.5% ตามคำจำกัดความ นี่ไม่ใช่โครเมียม - โดยพลการ ทำให้เกิดชั้นโครเมียมออกไซด์บางๆ ที่มองไม่เห็นบนพื้นผิวเหล็ก ซึ่งช่วยปกป้องจากการกัดกร่อน ถอดโครเมียมออก แล้วคุณจะได้เหล็กกล้าคาร์บอนธรรมดาที่จะเกิดสนิมภายในไม่กี่วันเมื่ออยู่ในอากาศชื้น

โครเมียมทำอะไรในเหล็กกล้าไร้สนิม

• การก่อตัวของฟิล์มแบบพาสซีฟ: โครเมียมทำปฏิกิริยากับออกซิเจนเพื่อสร้าง Cr2O3 - เป็นชั้นป้องกันระดับจุลภาคที่มีความหนาเพียงไม่กี่อะตอมเพื่อป้องกันการกัดกร่อนต่อไป
• ระดับความต้านทานการกัดกร่อน: ปริมาณโครเมียมที่สูงขึ้น=ความต้านทานต่อกรดออกซิไดซ์ น้ำทะเล และการกัดกร่อนในบรรยากาศได้ดีขึ้น
• ความแข็งแรงของอุณหภูมิที่สูงขึ้น: โครเมียมช่วยเพิ่มความต้านทานการเกิดออกซิเดชันที่อุณหภูมิสูง (304 คงความแข็งแรงไว้ที่ ~ 870C)
• การรักษาเสถียรภาพของเฟอร์ไรต์: โครเมียมเป็นสารเพิ่มความเสถียรของเฟอร์ไรต์ - ซึ่งช่วยรักษาโครงสร้าง-ศูนย์กลางลูกบาศก์ (BCC) ให้คงที่

ปริมาณโครเมียมในเกรดสแตนเลส

โต๊ะ. ปริมาณโครเมียมในเกรดสแตนเลสทั่วไป

ที่มา: ASTM A240/A240M-23; Outokumpu 'ตัวเลือกเกรดสแตนเลส' (2024); หมายเหตุทางเทคนิคของโลหะพิเศษ 'โครเมียมในโลหะผสมนิกเกิล' (2024)

โครเมียมมีอยู่ในสเตนเลสทุกชนิดที่ 10.5–26% - ทำให้เป็นองค์ประกอบสำคัญที่ทำให้สเตนเลสสตีลแตกต่างจากเหล็กกล้าคาร์บอน ต่างจากนิกเกิลซึ่งมีความผันผวนทุกเดือนในการซื้อขาย LME ราคาโครเมียมจะถูกกำหนดรายไตรมาสตามสัญญาเปรียบเทียบ ทำให้ผู้ซื้อสามารถคาดการณ์ได้มากขึ้นเล็กน้อย - แต่มีความผันผวนด้านข้างของอุปทานอย่างมาก- ซึ่งได้แรงหนุนจากแหล่งจ่ายไฟของแอฟริกาใต้และอุปสงค์ของจีน

สแตนเลสไม่ใช้โครเมียมบริสุทธิ์

โครเมียมที่ใช้ในการผลิตสแตนเลสไม่ใช่โลหะโครเมียมบริสุทธิ์ มันคือเฟอร์โรโครม (FeCr) - เหล็กผสม-โครเมียมที่ผลิตในเตาอาร์กไฟฟ้า การทำความเข้าใจตลาดเฟอร์โรโครมถือเป็นสิ่งสำคัญในการทำความเข้าใจต้นทุนเหล็กกล้าไร้สนิม เนื่องจากราคาของโครเมียมบริสุทธิ์จากการแลกเปลี่ยนสินค้าไม่ใช่ราคาที่โรงงานจ่ายจริง

เฟอร์โรโครมคืออะไรและผลิตได้อย่างไร?

• เฟอร์โรโครมผลิตโดยการลดแร่โครไมต์ (แร่ที่มีโครเมียม-ที่พบในแอฟริกาใต้ คาซัคสถาน และตุรกี) ในเตาหลอมไฟฟ้าที่อุณหภูมิเกิน 1,600 องศาเซลเซียส ผลลัพธ์ที่ได้คือโลหะผสมที่ประกอบด้วยโครเมียม 50–70% และคาร์บอน 4–8% ซึ่งจากนั้นจะถูกบดและขายให้กับโรงงานเหล็กกล้าไร้สนิม
• คาร์บอนเฟอโรโครมสูง (HC FeCr): 50–70% Cr, 4–8% C - เกรดที่ถูกที่สุด; ใช้ในการผลิตเหล็กกล้าไร้สนิม EAF
• เฟอร์โรโครมคาร์บอนต่ำ- (LC FeCr): 60–70% Cr, 0.05–0.10% C - แพงกว่า; ใช้ในการกลั่น AOD สำหรับเกรดคาร์บอนต่ำ-
• โรงหล่อ/FeCr ที่ผ่านการกลั่น: เกรดต่างๆ สำหรับการใช้งานเฉพาะทาง
• Charge Chrome: โครเมียม 50–55%, ฟอสฟอรัสสูงกว่า - เกรดที่ถูกกว่า ใช้ในการผลิตเหล็กบางชนิด

การผลิตเฟอร์โรโครมทั่วโลก - มาจากไหน

โต๊ะ. การผลิตเฟอร์โรโครมทั่วโลกแยกตามประเทศ (ประมาณการปี 2024 ปริมาณ Cr ล้านตัน)

ที่มา: สถาบันพัฒนาโครเมียมระหว่างประเทศ (ICDI) 'สถิติโครเมียม' (2024); การสำรวจอุตสาหกรรมแร่ของ USGS 'โครเมียม' (2024); CRU Group 'ตลาดโลหะผสม' (Q1 2025); รายงานประจำปี Glencore (2024); การวิจัยตลาดของเจเอ็น อัลลอยส์

ข้อมูลเชิงลึกที่สำคัญ: แอฟริกาใต้และจีนร่วมกันควบคุมการผลิตเฟอร์โรโครมทั่วโลกประมาณ 62% การหยุดชะงักใดๆ ในแหล่งจ่ายไฟของแอฟริกาใต้ (การปลดโหลดของ Eskom-) หรือนโยบายสิ่งแวดล้อมของจีน (การห้ามนำเข้าแร่ การควบคุมการปล่อยก๊าซเรือนกระจก) มีผลกระทบในทันทีและสามารถวัดผลได้ต่อราคาเฟอร์โรโครมทั่วโลก - และส่งผลต่อค่าบริการโลหะผสมสแตนเลสของคุณ

Ferrochrome ไม่มีการซื้อขายในการแลกเปลี่ยนระดับโลกเดียวเช่นนิกเกิล แต่ราคา FeCr ของยุโรปจะถูกกำหนดรายไตรมาสผ่านการเจรจาสัญญามาตรฐานระหว่างผู้ผลิตรายใหญ่ (Glencore, Samancor) และโรงงานสแตนเลส ซึ่งหมายความว่าราคาโครเมียมเปลี่ยนแปลงสี่ครั้งต่อปี ไม่ใช่รายวัน - ทำให้ผู้ซื้อสามารถคาดการณ์ได้มากกว่านิกเกิล แต่ด้วยขั้นตอนขนาดใหญ่- การเปลี่ยนแปลงราคาเมื่อมีการเจรจาสัญญาใหม่

โครเมียมเพิ่มค่าใช้จ่ายให้กับโลหะผสมสแตนเลสมากแค่ไหน?

ค่าธรรมเนียมโลหะผสมไม่ได้เกี่ยวกับนิกเกิลเท่านั้น โรงงานเหล็กสเตนเลสจะคำนวณสัดส่วนของโครเมียมแยกกัน โดยใช้โครงสร้างสูตรเดียวกันกับนิกเกิล สำหรับเหล็กกล้าไร้สนิม 304 หนึ่งตัน (ซึ่งมีโครเมียม 180 กิโลกรัม) ส่วนที่เพิ่มของโครเมียมในค่าบริการจะขึ้นอยู่กับราคามาตรฐานของเฟอร์โรโครมโดยตรง

สูตรการมีส่วนร่วมของโครเมียม

เงินสมทบค่าธรรมเนียมโครเมียม =ปริมาณโครเมียม (กก./ตัน) x (ราคา FeCr ต่อกิโลกรัม ปริมาณ Cr - พื้นฐานโรงงาน)

ตัวเลขสำคัญที่ต้องทำความเข้าใจ:

ราคามาตรฐาน FeCr (Q2 2025):$1.35–$1.55 ต่อเนื้อหา Cr ปอนด์ (เกณฑ์มาตรฐานรายไตรมาสของยุโรป)

ค่าพื้นฐาน FeCr ของโรงสีทั่วไป:0.80–1.00 เหรียญสหรัฐฯ ต่อเนื้อหา Cr 1 ปอนด์ (รวมอยู่ในราคาฐาน)

อัตราค่าธรรมเนียม FeCr ที่แท้จริง (ปัจจุบัน):$1.35–1.55 - $0.90=~$0.45–0.65/lb Cr เหนือเส้นฐาน

การเรียกเก็บเงินเพิ่มโครเมียมตามเกรด - ตัวอย่างตัวเลข

โต๊ะ. การมีส่วนร่วมของโครเมียมในการเพิ่มโลหะผสมตามเกรด - สถานการณ์ราคา FeCr กลางปี ​​2025

ที่มา: CRU Group 'รายงานตลาดเฟอร์โรโครม' Q2 2025; ICDI 'สถิติโครเมียม 2024'; วิธีการคิดค่าธรรมเนียม Outokumpu (2025) หมายเหตุ: 1 ปอนด์=0.454 กก. ราคา FeCr ต่อกิโลกรัม Cr=$/lb / 0.454

โครเมียมเพิ่ม $66–$103/ตันสำหรับค่าธรรมเนียมโลหะผสมสแตนเลสในช่วงกลาง-ราคา FeCr ปี 2025 - ซึ่งคิดเป็นประมาณ 8–12% ของค่าธรรมเนียมโลหะผสมทั้งหมดสำหรับ 304 และ 8–10% สำหรับ 316L นี่ไม่ใช่เรื่องเล็กน้อย สำหรับโครงการที่ต้องการเหล็กกล้าไร้สนิม 304 จำนวน 200 ตัน ค่ามาตรฐาน FeCr ที่เพิ่มขึ้น 0.20 เหรียญสหรัฐฯ/ปอนด์ จะเพิ่มค่าใช้จ่ายทั้งหมดประมาณ 8,000 เหรียญสหรัฐฯ และนั่นเป็นเพียงส่วนประกอบของโครเมียม

แนวโน้มราคาโครเมียมปี 2569

ตลาดเฟอร์โรโครมในปี 2026 ถูกกำหนดโดยกองกำลังฝ่ายตรงข้ามหลายฝ่าย ในด้านอุปทาน ผู้ผลิตในแอฟริกาใต้เผชิญกับความท้าทายด้านต้นทุนพลังงานเชิงโครงสร้างที่จำกัดการเติบโตของผลผลิต ในด้านอุปสงค์ การผลิตเหล็กกล้าไร้สนิมของจีน - ซึ่งใช้ 60% ของเฟอร์โรโครมทั่วโลก - คาดว่าจะเติบโตเล็กน้อย ผลลัพธ์สุทธิคือตลาดที่เข้มงวดกว่าปี 2566-2567 โดยคาดว่าราคาจะลอยสูงขึ้น

ปัจจัยสำคัญ-ปัจจัยสนับสนุนสำหรับปี 2026

• ค่าไฟฟ้า Eskom ของแอฟริกาใต้: การเพิ่มภาษี Eskom 12–18% ต่อปี ส่งผลให้ต้นทุนการผลิต FeCr เพิ่มขึ้น ซึ่งจำกัดการขยายกำลังการผลิต FeCr ของแอฟริกาใต้
• ความไม่แน่นอนของกริดในแอฟริกาใต้: เหตุการณ์การจ่ายโหลด-ลดอัตราการทำงานของเตา FeCr ทำให้อุปทานออกจากตลาดโดยแจ้งให้ทราบล่วงหน้า
• ต้นทุนพลังงานของคาซัคสถาน: ราคาก๊าซและไฟฟ้าในประเทศที่สูงขึ้นบีบอัตรากำไร FeCr ของคาซัคสถาน ส่งผลให้ส่วนเกินส่งออกสามารถส่งออกได้ลดลง
• คุณภาพแร่โครไมต์ลดลง: เกรดแร่โครไมต์ของแอฟริกาใต้กำลังลดลง โดยต้องใช้แร่เพิ่มมากขึ้นต่อตันของผลผลิต FeCr ส่งผลให้ต้นทุนต่อหน่วยเพิ่มขึ้น
• ต้นทุนการปฏิบัติตามข้อกำหนดด้านสิ่งแวดล้อม: การตรวจสอบสิ่งแวดล้อมของจีนเกี่ยวกับผู้ผลิต SAF (เตาอาร์คแบบจุ่ม) เพิ่มความเสี่ยงในการหยุดชะงักของอุปทานตามฤดูกาล

ความต้องการหลัก-ปัจจัยขับเคลื่อนในปี 2026

• การผลิตเหล็กกล้าไร้สนิมของจีน: จีนผลิต ~60% ของเหล็กกล้าไร้สนิมทั่วโลก การเปลี่ยนแปลงนโยบายใดๆ (วิกฤตทรัพย์สิน การกระตุ้นโครงสร้างพื้นฐาน) จะขับเคลื่อนอุปสงค์ FeCr ทั่วโลก
• การขยายธุรกิจสเตนเลสในอินโดนีเซีย: โรงงานสเตนเลสในอินโดนีเซีย (ส่วนใหญ่เป็นชาวจีน-) กำลังเพิ่มขึ้น ส่งผลให้ความต้องการ FeCr เพิ่มขึ้นจากภูมิศาสตร์ใหม่
• การเติบโตของสเตนเลสในอินเดีย: การผลิตเหล็กกล้าไร้สนิมของอินเดียเติบโต 6-8% ต่อปี การผลิต FeCr ในประเทศไม่เพียงพอ ผลักดันความต้องการนำเข้า
• การกู้คืนสเตนเลสของยุโรป: การฟื้นตัว-พลังงาน-หลังวิกฤตในความต้องการสเตนเลสของยุโรปสนับสนุนราคาสัญญามาตรฐาน
• ความสัมพันธ์ของราคานิกเกิล: ราคานิกเกิลที่สูง (→ ส่วนต่างสเตนเลสซีรีส์ 300 สูง) กระตุ้นให้โรงงานผลิตสเตนเลสออสเทนนิติกมากขึ้น ส่งผลให้ความต้องการ FeCr เพิ่มขึ้น

สถานการณ์ราคาเฟอร์โรโครมปี 2026

ตาราง. 2026 สถานการณ์ราคาเฟอร์โรโครม - เกณฑ์มาตรฐานรายไตรมาสของยุโรป ($/lb Cr Content)

ที่มา: CRU Group 'Ferrochrome Market Outlook 2026' (มกราคม 2025); การทบทวนประจำปีของ ICDI ปี 2025; S&P Global Commodity Insights 'ตลาดโครเมียม' Q1 2025; การวิเคราะห์ตลาดของ JN Alloys การคาดการณ์เป็นสิ่งบ่งชี้ ราคาจริงขึ้นอยู่กับสภาวะพลังงานของแอฟริกาใต้และอุปสงค์ของจีน

กรณีฐานของ JN Alloys สำหรับปี 2026: เราคาดว่าราคาอ้างอิง FeCr ของยุโรปจะอยู่ที่ค่าเฉลี่ย $1.40–$1.55/lb Cr เนื้อหาใน 2026 - ประมาณ 5–12% ซึ่งสูงกว่าค่าเฉลี่ยในปี 2024 ที่ $1.30–$1.40/lb ซึ่งส่งผลให้ต้นทุนการผลิตสเตนเลสเกรดออสเทนนิติกทั้งหมดเพิ่มขึ้น 50-90 เหรียญสหรัฐฯ/ตัน เมื่อเทียบกับปี 2024 ผู้ซื้อควรตั้งงบประมาณตามนั้น

คาดว่าตลาดเฟอร์โรโครมในปี 2026 จะมีความเข้มงวดมากกว่าปี 2024 เล็กน้อย โดยที่ราคาฐาน-กรณีจะสูงขึ้น 5–12% เมื่อเทียบเป็นรายปี-จาก-ปีที่ผ่านมา ความเสี่ยงที่สำคัญคือการปรับขึ้นราคาไฟฟ้าของแอฟริกาใต้และการฟื้นตัวของอุปสงค์สเตนเลสของจีน สถานการณ์ความเครียด-กรณี (วิกฤต Eskom + มาตรการกระตุ้นของจีน) อาจผลักดันราคา FeCr ไปที่ $1.80–2.10/lb โดยเพิ่ม $20–23/ตัน สูงกว่ากรณีพื้นฐานจากต้นทุนสแตนเลส สถานการณ์ที่เป็นไปได้มากที่สุดคือราคาค่อยๆ ลอยขึ้นไปจนถึงปี 2026 โดยราคาสัญญารายไตรมาสจะสูงขึ้นในแต่ละรอบการเจรจา

ราคาเฟอร์โรโครมผันผวน 40–60% ภายในปีเดียว - นี่คือสิ่งที่แสดงให้เห็นประวัติศาสตร์

การทำความเข้าใจว่าราคาเฟอร์โรโครมอยู่ที่ใดช่วยให้คาดการณ์แนวโน้มปี 2026 ได้ในบริบท แผนภูมิด้านล่างแสดงราคาอ้างอิง FeCr ของยุโรปในอดีตตั้งแต่ปี 2015 ถึง 2025 โดยเน้นเหตุการณ์ราคาที่สำคัญและสาเหตุ

ราคาเกณฑ์มาตรฐาน Ferrochrome ในอดีต - 2015 ถึงปี 2025

โต๊ะ. ราคาเกณฑ์มาตรฐานเฟอร์โรโครมของยุโรปในอดีตและเหตุการณ์สำคัญ (2015–2025)

ที่มา: 'Ferroalloys Monitor' ของกลุ่ม CRU (2015–2025); การทบทวนสถิติประจำปีของ ICDI (2024); S&P Global 'เกณฑ์มาตรฐานเฟอร์โรโครม' (2025); รายงานประจำปี Outokumpu (2015–2024) เกณฑ์มาตรฐานของยุโรป: FeCr คาร์บอนสูง- ส่งในยุโรปเหนือ ปริมาณ Cr อยู่ที่ $/lb

อะไรที่ทำให้ราคาเฟอร์โรโครมพุ่งสูงขึ้น

ในช่วงทศวรรษที่ผ่านมา ราคาเฟอร์โรโครมเป็นไปตามรูปแบบที่เกิดซ้ำสามรูปแบบที่ผู้ซื้อควรตระหนัก:

รูปแบบ 1 - วิกฤตการณ์พลังงานของแอฟริกาใต้:เหตุการณ์การแยกโหลดของ Eskom- (2015, 2018, 2022) ทำให้เกิดการลดการผลิต FeCr ทันที แอฟริกาใต้ผลิต ~27% ของ FeCr ทั่วโลก แม้แต่การลดผลผลิตของแอฟริกาใต้ลง 10% ก็ทำให้เกิดช่องว่างด้านอุปทานทั่วโลกซึ่งต้องใช้เวลา 3-6 เดือนในการเติมเต็ม ราคาเพิ่มขึ้น 20–30% ภายในหนึ่งไตรมาสและใช้เวลาหนึ่งปีกว่าจะกลับสู่ปกติ

รูปแบบ 2 - อุปทานส่วนเกินของจีน:จีนสร้าง FeCr หรือกำลังการผลิตเหล็กสเตนเลสมากเกินไป → อุปทานส่วนเกินทั่วโลก → ราคาลดลง 15–25% ในช่วง 6–12 เดือน (ดังที่เห็นในปี 2558–2559 และ 2566) นี่คือเพื่อนที่ดีที่สุดของผู้ซื้อ - ราคา FeCr ต่ำ ช่วยลดต้นทุนสแตนเลสเป็นเวลา 12–18 เดือน

รูปแบบ 3 - หลัง-ความต้องการที่เพิ่มขึ้นในช่วงวิกฤต:หลังจากสถานการณ์โควิด-19 (2021) หรือความต้องการเหล็กที่ตกต่ำ โรงงานสแตนเลสจะเพิ่มการผลิตอย่างรวดเร็วเพื่อตอบสนองความต้องการที่ถูกคุมขัง → ความต้องการ FeCr ที่พุ่งสูงขึ้น → ราคาเพิ่มขึ้น 20–35% ในไตรมาสเดียว การฟื้นตัวในปี 2021 ทำให้ FeCr เพิ่มขึ้นจาก 1.05 ดอลลาร์เป็น 1.40 ดอลลาร์/ปอนด์ภายใน 9 เดือน

ราคาเฟอร์โรโครมไม่ผันผวนเท่ากับนิกเกิล (ซึ่งสามารถแกว่งได้ 20–30% ในหนึ่งสัปดาห์) แต่ในด้านอุปทานนั้นคาดเดาไม่ได้มากกว่ามาก รูปแบบที่เกิดซ้ำสามรูปแบบ - วิกฤตพลังงานในแอฟริกาใต้ อุปทานล้นตลาดของจีน และ-อุปสงค์หลังวิกฤตเพิ่มขึ้น - อธิบาย 90% ของการเคลื่อนไหวของราคา FeCr หลัก การติดตามสภาวะพลังงานของแอฟริกาใต้และข้อมูลการผลิตเหล็กกล้าไร้สนิมของจีนเป็นวิธีที่มีประสิทธิภาพมากที่สุดในการคาดการณ์ความเคลื่อนไหวของราคาโครเมียมก่อนที่จะถึงใบแจ้งหนี้ของคุณ

เฟอร์โรโครมมีราคาไม่เท่ากันทุกที่

ต่างจากนิกเกิล (ซึ่งซื้อขายบน LME) เฟอร์โรโครมมีราคาแตกต่างกันในแต่ละภูมิภาค การทำความเข้าใจความแตกต่างเหล่านี้มีความสำคัญสำหรับผู้ซื้อที่จัดหาสินค้าจากภูมิภาคที่แตกต่างกัน

ตลาด Ferrochrome สามภูมิภาค

โต๊ะ. การกำหนดราคาเฟอโรโครมตามภูมิภาค - โมเดลตลาดสามแบบ

ที่มา: 'ราคาเฟอร์โรอัลลอย' ของกลุ่ม CRU (2025); Fastmarkets MB 'เฟอโรโครม' (2025); SMM (ตลาดโลหะเซี่ยงไฮ้) 'ดัชนีราคาเฟอร์โรโครม' (2025); 'การสำรวจอุตสาหกรรมแร่โครเมียม' ของ USGS (2024)

เหตุใดเหล็กกล้าไร้สนิมของสหรัฐอเมริกาจึงมีราคาแพงกว่าเหล็กกล้าไร้สนิมในเอเชีย

ผู้ซื้อเหล็กกล้าไร้สนิมในสหรัฐฯ จ่ายเงินเพิ่มสำหรับค่าธรรมเนียมโลหะผสมด้วยเหตุผลสองประการที่เกี่ยวข้องโดยตรงกับโครเมียม:

อัตราภาษีนำเข้าสำหรับเฟอร์โรโครม:สหรัฐฯ กำหนดภาษีต่อต้านการทุ่มตลาดและตอบโต้การตอบโต้{0}}สำหรับการนำเข้า FeCr บางอย่าง (โดยเฉพาะจากรัสเซียและคาซัคสถาน) สิ่งนี้จะเพิ่มต้นทุนที่แท้จริงของ FeCr สำหรับโรงงานในสหรัฐฯ ซึ่งจะถูกส่งผ่านไปยังผู้ซื้อในสหรัฐฯ ในรูปแบบของราคาฐานที่สูงขึ้นหรือค่าธรรมเนียมโลหะผสม

ราคารายปีเทียบกับรายไตรมาส:โรงงานในสหรัฐฯ มักจะชอบสัญญาจัดหา FeCr รายปี ซึ่งเสียสละโอกาสในการได้รับประโยชน์จากราคาสปอตที่ลดลง แต่ให้ความแน่นอนด้านงบประมาณ การเคลื่อนไหวของเกณฑ์มาตรฐานรายไตรมาสของยุโรปใช้เวลานานกว่าจึงจะไหลเข้าสู่ราคาสัญญาของสหรัฐฯ

สแตนเลส 304 ตันเดียวกันมีราคาในสหรัฐอเมริกามากกว่าในจีนประมาณ 150–300 ดอลลาร์ ส่วนหนึ่งเนื่องมาจากปัจจัยต้นทุนที่เกี่ยวข้องกับโครเมียม- (ภาษี ราคารายปีเทียบกับรายไตรมาส) ผู้ซื้อชาวเอเชียจะได้รับประโยชน์จากตลาดสปอตที่มีสภาพคล่องมากขึ้นและการส่งผ่านราคาที่รวดเร็วขึ้นจากเกณฑ์มาตรฐานยุโรปรายไตรมาส ผู้ซื้อในยุโรปเผชิญกับกลไกการกำหนดราคาที่โปร่งใสที่สุด โดยมีสิ่งพิมพ์เปรียบเทียบรายไตรมาสที่เผยแพร่ต่อสาธารณะ

เกรดใดบ้างที่ได้รับผลกระทบอย่างมีนัยสำคัญจากการเพิ่มขึ้นของราคาเฟอร์โรโครม?

สำหรับผู้ซื้อที่กำลังประเมินเกรดสแตนเลสที่จะระบุ การเปลี่ยนแปลงของราคาโครเมียมจะเพิ่มมิติใหม่ให้กับการตัดสินใจ ยิ่งปริมาณโครเมียมในเกรดที่คุณเลือกสูงเท่าใด งบประมาณโครงการของคุณก็จะยิ่งเปิดเผยมากขึ้นต่อการเคลื่อนไหวของราคาเฟอร์โรโครม

ดัชนีความไวของโครเมียม - เกรดใดที่ถูกเปิดเผยมากที่สุด?

โต๊ะ. ดัชนีความไวของโครเมียม - ผลกระทบที่เพิ่มขึ้นต่อราคาที่เพิ่มขึ้น $0.20/lb Cr FeCr ตามเกรด

ที่มา: การวิเคราะห์ JN Alloys ตามองค์ประกอบ ASTM A240 และราคา CRU FeCr (2025) แรงกระแทกคำนวณเป็น: Cr กก./tx $0.20/ปอนด์ x 2.205 ปอนด์/กก.=$ ต่อตันของเหล็ก หมายเหตุ: 1 กก.=2.205 ปอนด์; 1 ปอนด์=0.454 กก.

เมื่อเกรดโครเมียมสูง-ก็สมเหตุสมผลแม้จะมีราคาสูงก็ตาม

สำหรับการใช้งานบางประเภท เกรดโครเมียมสูง-เป็นสิ่งจำเป็นทางเทคนิค และมีราคาโครเมียมตามที่กำหนด:

• 310S: จำเป็นสำหรับอุณหภูมิที่สูงกว่า 1,000 องศา C - ไม่มีสิ่งทดแทนสำหรับส่วนประกอบของเตาเผา ท่อส่งรังสี และอุปกรณ์บำบัดความร้อน
• 904L: จำเป็นสำหรับกรดซัลฟิวริก กรดฟอสฟอริก และก๊าซเปรี้ยว - ส่วนผสมของโครเมียมสูง (23%) บวกกับนิกเกิล (25%) ไม่สามารถทำซ้ำได้ด้วยต้นทุนที่ต่ำกว่า
• Duplex 2205: 22% Cr gives PREN >35; สารทดแทน (316 ลิตรที่ PREN ~ 24) ไม่สามารถต้านทานการแตกร้าวจากการกัดกร่อนจากความเค้นคลอไรด์ได้เทียบเท่ากัน

เกรดโครเมียมสูง- (310S, 904L, Duplex 2205) มีการสัมผัสเฟอร์โรโครมสูงสุด - +$21–25/ตันต่อราคาที่เพิ่มขึ้น $0.20/lb Cr อย่างไรก็ตาม สำหรับการใช้งานเกรดเหล่านี้ โดยทั่วไปแล้วจะไม่มีการทดแทนทางเทคนิคที่ยอมรับได้ ต้นทุนเป็นเพียงต้นทุนของการกัดกร่อนหรือประสิทธิภาพอุณหภูมิที่ต้องการ สำหรับเกรดออสเทนนิติก (304, 316) การสัมผัสกับโครเมียมอยู่ในระดับปานกลาง (+$16–18/ตัน) และจัดการได้ง่ายขึ้นผ่านโครงสร้างสัญญา

ห้าขั้นตอนในการจัดการความเสี่ยงด้านราคาโครเมียมในการจัดซื้อสแตนเลสของคุณ

การจัดการความเสี่ยงด้านราคาโครเมียมนั้นง่ายกว่าการจัดการความเสี่ยงด้านนิกเกิล - โดยหลักแล้ว เนื่องจากราคา FeCr เคลื่อนไหวเป็นรายไตรมาส ไม่ใช่รายวัน ทำให้ผู้ซื้อมีเวลาตอบสนองมากขึ้น ต่อไปนี้เป็นขั้นตอนที่เป็นรูปธรรมห้าขั้นตอนที่ผู้ซื้อสแตนเลสทุกคนควรทำ

ขั้นตอนที่ 1 - ติดตามเกณฑ์มาตรฐาน FeCr รายไตรมาสของยุโรป

เกณฑ์มาตรฐาน FeCr รายไตรมาสของยุโรป (เผยแพร่ประมาณเดือนมกราคม เมษายน กรกฎาคม และตุลาคมโดย CRU/Fastmarkets) เป็นจุดข้อมูลตลาดโครเมียมที่สำคัญที่สุดจุดเดียวสำหรับผู้ซื้อสแตนเลส โดยจะกำหนดราคาอ้างอิงสำหรับสัญญา FeCr ส่วนใหญ่ทั่วโลก และจะเข้าสู่การคำนวณค่าธรรมเนียมโรงงานภายในไม่กี่สัปดาห์นับจากวันที่เผยแพร่

แหล่งที่มาฟรี:CRU Group 'Ferroalloys Monitor' (สมัครสมาชิก); มาตรฐาน Fastmarkets MB 'Ferrochrome' (สมัครสมาชิก); ดัชนี FeCr ของตลาดโลหะเซี่ยงไฮ้ (SMM) (ฟรี) สมัครสมาชิก - เหล่านี้อย่างน้อยหนึ่งรายการ โดยมีต้นทุนประมาณ ~$500–2,000/ปี ซึ่งไม่สำคัญเมื่อเทียบกับปริมาณการจัดซื้อที่ข้อมูลนี้ช่วยคุณจัดการ

ขั้นตอนที่ 2 - สอบถามโรงงานของคุณเกี่ยวกับส่วนประกอบ FeCr ของค่าธรรมเนียมเพิ่มเติม

ตารางค่าธรรมเนียมเพิ่มเติมของโรงงานส่วนใหญ่แสดงตัวเลขค่าธรรมเนียมเพิ่มทั้งหมดเพียงตัวเลขเดียว ขอให้โรงสีของคุณแยกส่วนประกอบออกเป็นนิกเกิล โครเมียม และโมลิบดีนัม โรงงานส่วนใหญ่จะจัดเตรียมสิ่งนี้ตามคำขอ - และการขอสัญญาณไปยังโรงงานของคุณว่าคุณเป็นผู้ซื้อที่มีความซับซ้อนและเข้าใจกลไกการกำหนดราคา

ขั้นตอนที่ 3 - ล็อคราคาสัญญา FeCr รายไตรมาสในข้อตกลงโรงสีของคุณ

หากคุณมีข้อตกลงการจัดหารายปี โปรดตรวจสอบให้แน่ใจว่าได้ระบุวิธีคำนวณส่วนประกอบโครเมียมของค่าธรรมเนียมเพิ่มเติมในการรีเซ็ตทุกไตรมาส ตามหลักการแล้ว ให้เจรจาราคาอ้างอิง FeCr คงที่สำหรับระยะเวลาสัญญา (เช่น FeCr ที่ $1.45/ปอนด์ตลอดสัญญา) ซึ่งจะขจัดความผันผวนของ FeCr รายไตรมาสออกจากค่าธรรมเนียมเพิ่มเติมของคุณทั้งหมด

ขั้นตอนที่ 4 - ดู South African Eskom News เป็นตัวบ่งชี้ชั้นนำ

แอฟริกาใต้ผลิตไฟฟ้าประมาณ 90% จากถ่านหินผ่านทาง Eskom วิกฤตการณ์ทางการเงินของ Eskom (หนี้ประมาณ 3 หมื่นล้านดอลลาร์) หมายความว่าความเสี่ยงในการกำจัดภาระ-นั้นมีโครงสร้าง ไม่ใช่เป็นวัฏจักร เมื่อ Eskom ประกาศความล้มเหลวของโรงไฟฟ้าหรือการใช้น้ำมันสำรองเพิ่มขึ้น ตลาด FeCr จะตอบสนองภายในไม่กี่วัน ตั้งค่า Google Alerts สำหรับ 'Eskom load-shedding' และ 'South Africa ferrochrome' - สัญญาณมาถึงก่อนที่ราคาจะเคลื่อนไหว

ขั้นตอนที่ 5 - ตุนเมื่อราคา FeCr ต่ำกว่าค่าเฉลี่ยในอดีต

Table. FeCr Price Thresholds - When to Buy Ahead vs. Buy Just-in-Time

ที่มา: CRU Group 'Ferroalloys Monitor' (2025); ที่ปรึกษาด้านการจัดซื้อของ JN Alloys (2025) เกณฑ์อ้างอิงตามค่าเฉลี่ยย้อนหลัง 10 ปีของเกณฑ์มาตรฐาน FeCr ของยุโรป ($1.28/ปอนด์)

การจัดการความเสี่ยงด้านราคาโครเมียมต้องใช้ความพยายามน้อยกว่าการจัดการนิกเกิล - รอบการกำหนดราคารายไตรมาสทำให้ผู้ซื้อมีจุดตัดสินใจตามธรรมชาติสี่จุดต่อปี แทนที่จะติดตามรายวัน ห้าขั้นตอน - ติดตามเกณฑ์มาตรฐาน ขอรายละเอียดค่าธรรมเนียม FeCr ล็อก FeCr ในสัญญา ดู Eskom เป็นตัวบ่งชี้ชั้นนำ และบัฟเฟอร์การซื้อที่ราง - แทบไม่ต้องเสียค่าใช้จ่ายใดๆ ในการดำเนินการ และสามารถประหยัดเงินได้ 10,000–30,000 ดอลลาร์สหรัฐฯ ต่อปีสำหรับโครงการสแตนเลส 200 ตันต่อปี

คำถามที่พบบ่อย

ถาม: จะมีการคิดค่าธรรมเนียมโลหะผสมกับสเตนเลสเฟอร์ริติก (430) และเกรดออสเทนนิติกหรือไม่

ตอบ: ใช่ - สแตนเลสทั้งหมดมีโครเมียม ดังนั้นจึงมีค่าธรรมเนียมเพิ่มเติมสำหรับเฟอร์โรโครม อย่างไรก็ตาม เกรดเฟอร์ริติก (430, 439) ไม่มีนิกเกิล ดังนั้นค่าธรรมเนียมรวมจึงต่ำกว่าเกรดออสเทนนิติก (304, 316) อย่างมาก ค่าธรรมเนียมเพิ่มเติม 430 อาจอยู่ที่ 80–120 ดอลลาร์/ตัน (FeCr เท่านั้น) เทียบกับ 600–900 ดอลลาร์/ตันสำหรับ 304 (ค่าธรรมเนียม FeCr + Ni) ทำให้ 430 เป็นตัวเลือกสเตนเลสสตีลที่คุ้มค่า{16}}มากเมื่อประสิทธิภาพการกัดกร่อนเพียงพอสำหรับการบริการ

ถาม: เหตุใดจีนจึงครองการผลิตเฟอร์โรโครมทั่วโลก และราคามีความหมายอย่างไร

ตอบ: จีนผลิต ~35% ของ FeCr ทั่วโลก โดยหลักมาจากแร่โครไมต์นำเข้า (ส่วนใหญ่มาจากแอฟริกาใต้) ที่แปรรูปใน Submerged Arc Furnaces (SAF) การครอบงำของจีนทำให้จีนมีอิทธิพลอย่างมากต่อการกำหนดราคา FeCr ทั่วโลก - เมื่อความต้องการเหล็กของจีนมีความแข็งแกร่ง โรงงานของจีนดูดซับ FeCr มากขึ้น ซึ่งจะทำให้ตลาดโลกเข้มงวดขึ้น นโยบายสิ่งแวดล้อมของจีนก็เป็นความเสี่ยงที่สำคัญเช่นกัน หากจีนจำกัดการส่งออก FeCr (เช่นเดียวกับที่เคยทำกับสินค้าโภคภัณฑ์อื่นๆ) ราคา FeCr ทั่วโลกจะพุ่งสูงขึ้น อินโดนีเซียกำลังกลายเป็นผู้ผลิต FeCr ทางเลือก ซึ่งอาจลดอิทธิพลด้านราคาของจีนเมื่อเวลาผ่านไป

ถาม: ฉันสามารถซื้อเหล็กสเตนเลสที่ไม่มีค่าใช้จ่ายโครเมียม - เช่น สแตนเลสปลอดโครเมียม- ได้หรือไม่

A: Technically, no - by definition, stainless steel must contain at least 10.5% chromium to be called 'stainless.' There are no commercially available 'chromium-free stainless steel' alternatives. However, you can specify duplex stainless steels (2205, 2507) which achieve equivalent or superior corrosion resistance with less nickel than austenitic grades, and with a favorable Cr:Ni ratio that moderates total alloy cost exposure. Duplex 2205 (22% Cr, 5% Ni) offers PREN >35 ซึ่งมีต้นทุนโลหะผสมต่ำกว่า 316L (17% Cr, 12% Ni) ในการใช้งานน้ำทะเลและคลอไรด์หลายประเภท

ถาม: ราคาสแตนเลสของฉันคือโครเมียมกับนิกเกิลกับองค์ประกอบอื่นๆ เท่าไร?

ตอบ: สำหรับสแตนเลส 304 ในช่วงกลาง-ราคาปี 2025 ค่าบริการโลหะผสมทั้งหมดจะอยู่ที่ประมาณ 820–950 เหรียญสหรัฐ/ตัน ในจำนวนนี้ นิกเกิลมีส่วนช่วย ~600–700 ดอลลาร์ (65–75%) โครเมียมมีส่วนช่วย 70–80 ดอลลาร์ (8–10%) และโมลิบดีนัมมีส่วนช่วย ~50–170 ดอลลาร์ (5–18% เฉพาะสำหรับ 316L และเกรดที่คล้ายกัน) ราคาโรงงานคงเหลือ (~$1,700–1,900/ตันสำหรับเพลต 304 HR) ครอบคลุมพลังงาน แรงงาน ทุน และส่วนต่างของโรงงาน โครเมียมเป็น-ผู้สนับสนุนรายใหญ่เป็นอันดับสองในการคิดค่าบริการเพิ่มของโลหะผสม ซึ่งใหญ่กว่าโมลิบดีนัมสำหรับเกรดส่วนใหญ่

ถาม: ราคาเกณฑ์มาตรฐานของเฟอร์โรโครมเปลี่ยนแปลงบ่อยแค่ไหน และฉันควรคาดหวังการเปลี่ยนแปลงเมื่อใด

ตอบ: มาตรฐาน FeCr รายไตรมาสของยุโรปมีการเจรจาสี่ครั้งต่อปี โดยทั่วไปราคาใหม่จะมีผลประมาณ: 1 มกราคม, 1 เมษายน, 1 กรกฎาคม และ 1 ตุลาคม โดยปกติแล้ว มาตรฐานใหม่จะประกาศ 2-4 สัปดาห์ก่อนที่ไตรมาสจะเริ่มต้น จากนั้น Mills จะรวมเกณฑ์มาตรฐานใหม่ไว้ในตารางค่าธรรมเนียมเพิ่มเติมสำหรับเดือนถัดไป ซึ่งจะทำให้ผู้ซื้อมีกรอบเวลาคำเตือน 2-4 สัปดาห์ก่อนที่การเปลี่ยนแปลงค่าธรรมเนียมเพิ่มเติมรายไตรมาสจะมีผล - ข้อได้เปรียบเล็กๆ น้อยๆ แต่มีประโยชน์ในด้านเวลา

ถาม: อะไรคือสิ่งที่สำคัญที่สุดที่ฉันสามารถทำได้เพื่อจัดการความเสี่ยงด้านต้นทุนที่เกี่ยวข้องกับโครเมียม-

ตอบ: การดำเนินการที่มีผลกระทบมากที่สุดเพียงอย่างเดียวคือขอให้โรงงานเหล็กกล้าไร้สนิมของคุณแยกส่วนโลหะผสมส่วนเกินออกเป็นส่วนประกอบนิกเกิล โครเมียม (FeCr) และโมลิบดีนัม ผู้ซื้อส่วนใหญ่ไม่เคยดู - นี้เลย พวกเขาเห็นเฉพาะค่าบริการเพิ่มเติมทั้งหมด และถือว่านิกเกิลเป็นเพียงตัวแปรเท่านั้น เมื่อคุณเห็นส่วนประกอบโครเมียม คุณสามารถ: (1) ติดตามแยกกันโดยเทียบกับเกณฑ์มาตรฐานของยุโรป (2) เจรจาราคา FeCr ในสัญญาจัดหาของคุณ และ (3) รู้ว่าเมื่อใดควรสร้างสต็อกบัฟเฟอร์ก่อนที่ราคา FeCr จะเพิ่มขึ้น คำถามเดียวนี้สามารถประหยัดงบประมาณการจัดซื้อสแตนเลสประจำปีของคุณได้ 2–5%

บทสรุป

โครเมียมเป็นแกนหลักของโครงสร้างของสแตนเลส - องค์ประกอบที่ทำให้สแตนเลส 'สแตนเลส' - และเป็นตัวขับเคลื่อนต้นทุนที่สำคัญในการเพิ่มโลหะผสมของทุกเกรด ในปี 2026 ต้นทุนพลังงานของแอฟริกาใต้ที่เพิ่มขึ้นและความต้องการเหล็กกล้าไร้สนิมทั่วโลกที่เพิ่มขึ้น คาดว่าจะผลักดันราคาเฟอร์โรโครมให้สูงกว่าระดับในปี 2024 5–12% โดยเพิ่ม 50–90 ดอลลาร์ต่อตันไปยังต้นทุนการผลิตสเตนเลสในทุกเกรด

ต่างจากความผันผวนรายวันของนิกเกิล ราคาโครเมียมเปลี่ยนแปลงทุกไตรมาส - ทำให้สามารถคาดการณ์และจัดการได้ด้วยการติดตามตลาดขั้นพื้นฐาน ผู้ซื้อที่ประหยัดเงินในการซื้อโครเมียมคือผู้ที่ติดตามเกณฑ์มาตรฐานของยุโรป ขอรายละเอียดเพิ่มเติม และสร้างสต็อกบัฟเฟอร์เมื่อ FeCr ต่ำกว่า $1.10/lb Cr ผู้ซื้อที่สูญเสียเงินคือผู้ที่ไม่เคยดูบรรทัดโครเมียมในใบแจ้งหนี้ของตน